周瑜救军到，刘繇等自引大军杀下岭来。时近黄昏，风雨暴至，两下各自收军回寨。次日，孙策引大军到刘繇营前，刘繇引军迎。两阵圆处，孙策把枪挑太史慈背的戟于阵前，令军大叫曰：“太史慈若不是走的快，可刺死你也！”刘繇却将孙策兜鍪挑于阵前，也令军大叫曰：“孙策头已在此！”两军呐喊，这边夸胜，那壁道强。后史官议论，失盔者当输也。慈遂出马，约孙策战，决胜负。策欲当先出马，程普曰：“不须主公劳力，某自擒之。”程普出到阵前，太史慈曰：“你非是我之敌手，只教孙策出马来。”程普大怒，挺枪直取太史慈，两马相交，战到三十合，刘繇急鸣金收军。太史慈曰：“我正要捉拿贼将，何故收军？”刘繇曰：“吾闻周瑜已到，领军袭取曲河，有一人乃庐江松滋人也，姓陈，名武，字子烈，接应周瑜入去。吾家基业已失，不可久留。速往秣陵会薛礼、笮融军马，急来接应。”太史慈跟着刘繇退军。孙策不赶，收住人马。长史张昭曰：“彼军被周瑜袭取曲河，无恋战之心，今夜正好劫营。”孙策然之，当夜分军五路，长驱大进。刘繇军兵大败，众皆四纷五落。太史慈独力难加，引十数骑连夜投泾县去了。刘繇与谋士许子将来投秣陵。
孙策又得大将陈武，其人身长七尺，面黄睛赤，形容古怪。策甚喜敬之，拜为校尉，为先锋，攻薛礼。陈武领十数骑先入阵去，斩首级五十余颗。薛礼闭门不敢出。策正攻城，忽有人报刘繇会合笮融去取牛渚。孙策大怒，自提大军径奔牛渚。两边迎敌。繇、融二人出马。孙策曰：“吾今到此，你如何不降？”刘繇背后一将挺枪出马，乃干糜也。与策战不三合，干糜被策活捉于马上。策拨马回阵。樊能见捉了干糜去，挺枪来赶。那枪搠到策后心，阵中叫：“背后有人暗算！”孙策回头，忽见樊能到，策大喝一声，如巨雷。樊能倒翻身，撞下马而死。策到门旗下，将干糜丢下，已被挟死。因挟死一将，喝死一将，人皆呼策为“小霸王”也。刘繇、笮融大败，人马太半降策。策斩首级万余。刘繇、笮融走豫章，投刘表。后在于山林之中为落草寇，一般劫掠财物，被居民所杀。孙策还兵，复攻秣陵，亲到战壕边，招谕薛礼投降。城上张英暗放一冷箭，正中孙策左腿，翻身落马。众将急救起，还营拔箭，以金疮药傅之。策曰：“可诈作吾中箭身死，军中举哀，拔寨齐起，必然来追，暗伏奇兵，必捉薛礼。”众然其计，只说孙策已死，连夜拔寨齐起。薛礼听知孙策死，连夜便起城内之军，张英、陈横杀出城来追之。策营背后伏兵起，军马拥出。策高叫一声：“孙郎在此！”众军皆惊，尽弃枪刀，拜于地上。策令休杀一人。张英要走，被陈武一枪刺死。陈横被蒋钦一箭射死。薛礼死于乱军之中。一路皆招呼黎民复业。追兵至泾县，来捉太史慈。
慈于城中再招得精壮二千余人，来与刘繇报仇。策与周瑜商议活捉太史慈之计。瑜令三面攻县，只留东门放走；离县三条路，各伏其军，离城二十五里，太史慈到那里，人困马乏，必然捉也。原来太史慈所招太半是山越之民，不在县内，闻孙策忽至，措手不及。兵已三面困县，太史慈引兵忽冲，乱箭射回。当夜陈武首先短衣上城放火。太史慈见城上火起，急上马投东门走。背后孙策自引军马来赶。太史慈正往东门路上走，后军赶至三十里不赶。太史慈走五十里，人困马乏，芦苇之中，喊声忽起。慈急待走，两下里绊马索齐来，将马绊翻了，生擒慈解上大寨。策知解到太史慈，亲自出营，喝散士卒，自释其缚，将自己锦袍以衣之，请入寨中。太史慈曰：“败将请诛。”策曰：“我知子义真丈夫也。刘繇蠢辈，不能用为大将，以致此败。”慈见策待之如兄，遂请降之。
策执慈手曰：“宁识神亭乎？若公是时获我，还相害否？”慈答曰：“未可量也。”策大笑曰：“今日之事，当公共之。”请入账，邀之上坐，待以酒食。策曰：“今既与相处，勿忧不如意也。愿教我进取之术。”慈曰：“败军之将，不足论也。”策曰：“韩信昔日求于广武君，策今愿决于仁者，公何辞焉？”慈曰：“刘君新破，士卒离心，倘若分散，难复合聚。欲自往收拾，少助明公，恐不合尊意。”策长跪曰：“诚本心所望也。明日日中，望公来还。”慈应诺，不辞而去。诸将曰：“太史慈此去，必不来了。”策曰：“子义乃青州名士，信义为重，必不肯背我。”众皆未信。
次日，立竿看日影，却将日中，慈引一千余众到寨。孙策大喜。众皆服之。孙策聚数万之众，游于江东，安民恤众，投者无数。江东之民，但呼策为“孙郎”。初闻孙郎兵至，老幼尽皆失魂丧魄，官吏俱弃城廓远避山野。及策军到，并无一人敢出掳掠，鸡犬菜果分毫不动，人民皆悦，赍牛酒到寨劳军。策以金帛答之，欢声遍野。其刘繇等旧军，愿从军者听从，并除门户；不愿为军者，赏赐粮米，尽自归家生理。江南之民，闻仁政谁不仰之、羡之。由是形势大盛。策迎母叔诸弟俱归曲河，令弟孙权与周泰守宣城。策领兵向南，进取吴郡。
时有严白虎自称“东吴德王”，遣周泰守乌城，王晟守嘉兴。策兵至，白虎令弟严舆出城，交兵于枫桥。舆横刀立马于桥上。有人报入中军，